《“十四五”數(shù)字經(jīng)濟(jì)發(fā)展規(guī)劃》點(diǎn)評

根據(jù)中國政府網(wǎng)，1月12日，國務(wù)院印發(fā)《“十四五”數(shù)字經(jīng)濟(jì)發(fā)展規(guī)劃》，涉及優(yōu)化升級數(shù)字基礎(chǔ)設(shè)施、充分發(fā)揮數(shù)據(jù)要素作用、大力推進(jìn)產(chǎn)業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型、加快推動數(shù)字產(chǎn)業(yè)化、強(qiáng)化數(shù)字經(jīng)濟(jì)安全體系等?！兑?guī)劃》中明確幾點(diǎn)：1）2025年千兆寬帶用戶要達(dá)6000萬戶，較2020年增長8.4倍；2）明確要加快布局衛(wèi)星通信網(wǎng)絡(luò)，推動衛(wèi)星互聯(lián)網(wǎng)建設(shè)。明確提出2025年工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)平臺應(yīng)用普及率要達(dá)到45%，較2020年提升30.3pp。

東方基金研究部認(rèn)為，千兆寬帶滲透率快速提升將推動家庭網(wǎng)關(guān)快速放量，行業(yè)相關(guān)公司中期業(yè)績有望上修，目前相關(guān)公司估值處于合理區(qū)間，業(yè)績驅(qū)動上漲空間依然存在。工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)方面，《規(guī)劃》中明確提出企業(yè)上云，對云計(jì)算基礎(chǔ)設(shè)施的發(fā)展有推動作用。

《國網(wǎng)規(guī)劃建設(shè)特高壓工程》點(diǎn)評

中國能源報(bào)發(fā)文，"十四五"期間，國網(wǎng)規(guī)劃建設(shè)特高壓工程“24交14直”，涉及線路3萬余公里，變電換流容量3.4億千伏安，總投資3800億元。2022年，國網(wǎng)計(jì)劃開工“10交3直”共13條特高壓線路。

東方基金研究部認(rèn)為，本次空前的特高壓規(guī)劃規(guī)模帶動了特高壓產(chǎn)業(yè)鏈公司的業(yè)績預(yù)期上修，更重要的是十四五期間投資力度相比十三五大幅提高的信號意義，此前預(yù)期“十四五”電網(wǎng)投資規(guī)模增長，此次特高壓規(guī)劃進(jìn)一步明確了這一預(yù)期。電網(wǎng)投資逆周期調(diào)節(jié)經(jīng)濟(jì)+消納新能源的雙重屬性凸顯，對于新型電力系統(tǒng)投資的景氣度更加確定，修復(fù)此前電力設(shè)備板塊的預(yù)期。